疫情加速光伏行业电池端、组件端洗牌 腥风血雨中什么样的光伏企业能生存下来？

一、2019光伏市场总结

2019年我国光伏新增装机再次同比下降，但是新增和累计光伏装机容量仍继续保持全球第一。2019年，我国新增光伏并网装机容量达到30.1GW，同比下降32.0%；截至2019年底，累计光伏并网装机量达到204.3GW，同比增长17.1%；全年光伏发电量2242.6亿千瓦时，同比增长26.3%，占我国全年总发电量的3.1%，同比提高0.5个百分点。


2019年，尽管我国光伏应用市场有所下滑，但受益于海外市场增长，我国光伏各环节产业规模依旧保持快速增长势头。在产业制造端各环节，截至2019年底，我国多晶硅产能达到46.2万吨，同比增长19.4%，产量约34.2万吨，同比增长32.0%；硅片产量134.6GW，同比增长25.7%，单晶硅片实现大逆转，占比超过65%；电池片产量108.6GW，同比增长27.7%，PERC单晶电池量产平均效率达22.3%；组件产量98.6GW，同比增长17.0%。


2019年，我国光伏产业出口实现出口额、出口量“双升”。光伏产业出口额超过200亿美元，创下“双反”以来的新高。这其中，组件出口增长最为突出，出口量超过65GW，出口额为173.1亿美元，超过2018年全年光伏产品出口总额。

具体来看，在海外市场的拉动下，2019年我国光伏产品出口额约207.8亿美元，同比增长29%，“双反”以来首次超过200亿美元。其中，硅片出口额为20亿美元，出口量51.8亿片(约27.3GW)，单晶硅片出口量约占70%；电池片出口额为14.7亿美元，出口量约10.4GW；组件出口额为173.1亿美元，出口量约66.6GW。硅片、电池片、组件出口量均超过2018年，创历史新高。多晶硅进口方面，虽然国内多晶硅供应大幅提升，但随着国内硅片产能的持续扩大，对海外多晶硅的需求量仍未减弱。2019年，我国太阳能级多晶硅进口量约为14.1万吨，同比增长12.8%，进口额约为11.7亿美元；多晶硅进口单价约为8.3美元/Kg，同比下降38.9%。


二、疫情加速光伏行业电池端、组件端洗牌

2019年国内组件需求30.1GW，组件出口65GW，海外市场占68.3%的市场份额。而某长期做光伏海外市场的专业人士向光伏新闻透漏，4月份海外市场受疫情影响，需求至少减少50%以上，印度市场彻底凉凉。晶科首席营销官苗根先生透漏：目前业内主流分析普遍认为，今年全球光伏市场总需求将下降20%，这一下降幅度对于光伏行业来说是较大的冲击。

从国内需求看，预计会逐季回升，全年预测在30-35GW之间。从全球主要光伏市场看，今年，美国、欧洲、日本、印度这些装机量前几位但此次受影响较大地区都会有不同程度下降。“综合来看，全球光伏市场今年前三个季度供大于求的现象会比较明显，要到四季度供应关系才能达到相对平衡的状态，而国内需求也会逐季好转，在四季度出货达到高峰。“苗总分析，预期今年光伏市场需求高峰期会推迟两个季度。

疫情的发生导致订单的减少，而订单的减少将加剧行业的竞争，激烈的竞争势必将淘汰一批现金流不佳的企业。而电池端通威、爱旭2020年的产能目标分别提升至30-40GW和22GW，其中通威年产能增幅近18GW；组件端隆基、晶科2020年产能目标分别提升至22GW以上，年产能增幅分别高达6-7GW。头部企业产能的持续扩张在增大其市场供应量的同时将进一步挤压中小企业的生存空间。


为了不被淘汰出局，现阶段光伏企业要全力做好以下几件事情：

一、控现金流。现金流是企业生存之本，既要开源也要节流，尽量收到现金、有效支出，使企业得以可持续发展；

二、减库存。尤其是在供大于求的前三个季度，库存是“万恶之源“，组件成品和原材料的价格每天都在下降，今天的生产成本比昨天更低，明天的生产成本又比今天更低，尽可能少的库存，是企业在供大于求的市场环境下健康生存和周转的关键；

三、抢订单。只有手里有足够的订单，才能确保公司正常运转，永远是订单为王；四、提升品牌知名度与美誉度。一线品牌的产品会有一个品牌溢价，在供大于求的情况下，二线厂商只能等一线厂商产能消化的前提下才能接到订单。

三、留给二三线企业的机会还有多少？

2020年开年的疫情无可避免对全球经济造成下行，光伏行业也难免受到波及。目前多家机构下调了2020全球光伏市场的需求预期，预计全年总需求将下降至少20%，而且市场复杂多变，这极大可能会进一步加剧行业竞争。

与此同时，电池头部企业通威、爱旭；组件的头部企业隆基、晶科、晶澳等却仍在逆势扩张，这必将导致一部分企业淘汰出局，行业洗牌在所难免。而且电池端、组件端的企业洗牌将比硅料、硅片的洗牌更残酷，日本、美国、欧洲的电池、组件企业已遭到血洗，中国光伏企业中电池组件端生产经营状况不佳、不具备竞争优势的企业在这轮洗牌中也很难幸免于难。可以预见的是，电池组件制造端集中度会越来越高，前几大厂商很有可能将占据70%以上的市场。

目前根据多方反馈，一线企业的拿单能力确实远远高于二三线企业；品牌、盈利、经营状况等都相对较好一点。在恶劣的大形势下，留给二三线企业的机会和时间还有多少？

因此，光伏电站投资要更加慎重，注意规避风险。光伏电站一般有25年生命周期，光伏核心设备尤为关键，最好的产品保障是确保产品生命周期内企业生存发展。尤其在供需失衡的时候，供应商的稳定性，长期发展能力就更加重要。不管是组件，还是逆变器等，最好选择一线品牌，一线品牌的企业资金实力雄厚，抗风险能力强，产品质量更可靠。至少，寒冬来临，更可能保证活下去。